Pengaruh January Effect, Convertible Bond, Tingkat Suku Bunga Dan Volume Perdagangan Saham Terhadap Harga Saham Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Indeks LQ 45 Periode 2011 – 2015

Dany Amrul Ichdan, Iing Lukman, Dayu Renanda Shinta

Sari


Stock prices are fluctuating in every company that tends to differ, this is the reason why the researcher is interested in taking the dependent variable in this research that is stock price. Because of its fluctuating nature is also the researchers want to investigate what are the factors that cause the stock price itself is fluctuating.This study aims to determine whether there is influence between January Effect, Convertible Bond, Interest Rate and Stock Trading Volume have an effect on Stock Price with Partial Test (Test t) and SimultanTest (Test F).The population of this study was taken from 45 LQ 45 Index of companies listing from 2011 to 2015 period, using Purposive Sampling method so that there are 22 companies consistently in LQ 45 Index. Data analysis method using IBM SPSS Statistiks 24 for Windows software and Microsoft Excel 2007 software.The result of this research is variable of January Effect, Interest Rate and Stock Trading Volume Has No Influence on Stock Price while Convertible Bond has significant negative influence to stock price. Based on the F test of January Effect variable, Convertible Bond, Interest Rate and Stock Trading Volume together affect the stock price.

Keywords: January Effect, Convertible Bond, Interest Rate, Stock Trading Volume, Stock Price


Kata Kunci


bisnis

Teks Lengkap:

PDF

Referensi


Abdi, M. N., & Hidayat, M. (2019). Analisis Pengaruh Faktor-Faktor Resiko Investasi Terhadap Perusahaan Farmasi Yang Listing Di Bursa Efek Indonesia. Economix, 4(1).

Barus, Andreani Caroline dan Christina. (2014). Pengaruh Reaksi Pasar Terhadap Harga Saham Perusahaan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Wira Ekonomi Mikroskil. Vol. 4/No. 1.

Darmadji, Tjiptono dan Hendy M. Fakhruddin. (2011). Pasar Modal di Indonesia. Jakarta: Salemba Empat.

Edward. (2007). Analisis Faktor – Faktor Yang Berpengaruh Terhadap Harga Obligasi. Tesis Program Studi Magister Manajemen Universitas Dipenegoro.

Fitriyani, Indah dan Maria M. Ratna Sari. (2013). Analisis January Effect Pada Kelompok Saham Indeks LQ 45 di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009 – 2011. E-Jurnal Akuntansi Universitas Udayana 4.2. Hal 421.

Fuadi, Dheny Wahyu. (2009). Analisis Pengaruh Suku Bunga, Volume Perdagangan dan Kurs Terhadap Return Saham Sektor Properti yang Listed di BEI Periode 2003 – 2007. Tesis Program Studi Magister Manajemen Universitas Diponegoro.

Gapur, Adul. (2014). Pengaruh Faktor Fundamental dan Tingkat Suku Bunga Terhadap Harga Saham Pada Perusahaan Pertambangan Sub Sektor Batubara yang Terdaftar di BEI Periode 2009 – 2013. Jurnal Universitas Komputer Indonesia.

Gunardi, Ardi. (2010). Perubahan Kinerja Keuangan Terhadap Perubahan Harga Saham Pada Perusahaan Food and Beverages. Jurnal Riset Bisnis Dan Manajemen. Vol. 3/No. 1. Hal 12.

Hadi, Adiatma Banau dan Willy Sri Wulandhari. (2014). Analisis Faktor Fundamental terhadap harga saham LQ 45 di Bursa Efek Indonesia 2010 – 2012. Jurnal Eproc. Hal. 2.

Indarti, I., & Purba, D. M. B. (2011). Analisis perbandingan harga saham dan volume perdagangan saham sebelum dan sesudah stock split. Jurnal Ilmiah Aset, 13(1), 57-63.

Marliasari, Karina. (2014). Pengaruh January Effect dan Rogalski Effect Terhadap Abnormal Return Saham Dan Trading Volume Activity (Studi Pada Perusahaan LQ 45 yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia). Jurnal Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Brawijaya.

Martalena, Maya Malinda. (2011). Pengantar Pasar Modal. Yogyakarta:Andi.

Nawangwulan A, R., Sudjana, N., & Wi Endang, M. G. (2018). Kewajaran Harga Saham Menggunakan Analisis Fundamental Price Earning Rasio (Per) Sebagai Dasar Pengambilan Keputusan Investasi (Studi pada Perusahaan Subsektor Industri Barang Konsumsi yang Listed di Bursa Efek Indonesia Tahun 2013-2016). Jurnal Administrasi Bisnis, 62(2), 204-213.

Paradiba, Lailan dan Karlonta Nainggolan. (2015). Pengaruh Laba Bersih Operasi Terhadap Harga Saham Pada Perusahaan Food and Beverage yang Terdaftar di BEI. Jurnal Riset Akuntansi dan Bisnis. Vol. 15/No. 1. Hal 115.

Patel, Jayen B. (2016). The January Effect Anomaly Reexamined In Stock Returns. The Journal of Applied Business Research – January. Vol. 32/No. 1. Hal 318.

Patoni, A., & Lasmana, A. (2018). Pengaruh Harga Saham dan Frekuensi Perdagangan Saham terhadap Bid-Ask Spread (Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang Melakukan Stock Split di Bursa Efek Indonesia Selama Periode 2009-2014. Jurnal Akunida, 1(2), 1-12.

Pertiwi, P. C., & Isynuwardhana, D. (2015). January Effect Pada Perusahan Lq45 Di Bursa Efek Indonesia Periode 2009-2013. eProceedings of Management, 2(1).

Rachman, R. A., & Ervina, D. (2017). Dampak Pengumuman Penerbitan Obligasi Perusahaan Terhadap Abnormal Return Saham Di Indonesia Tahun 2014–2015. MIX: Jurnal Ilmiah Manajemen, 7(2), 156207.

Sulia dan Rice. (2013). Analisis Faktor – Faktor Yang Mempengaruhi Harga Saham Perusahaan LQ 45 Di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Wira Ekonomi Mikroskil. Vol. 3/No. 1. Hal 22.

Sugiyono. (2005). Metode Penelitian Bisnis. Bandung:Alfabeta.

Yatini, Rochadian Maulana. (2013). Analisis Pergerakan Return Saham dan Volume Perdagangan Saham Sebelum dan Sesudah Pengumuman Laporan Keuangan. JMA Vol. 18/No. 2. Hal 93.




DOI: https://doi.org/10.33024/jur.jeram.v10i1.4730

Refbacks

  • Saat ini tidak ada refbacks.


##submission.copyrightStatement##

##submission.license.cc.by-nc-nd4.footer##